Dòng tiền kinh doanh Tập đoàn Hòa Bình âm hàng nghìn tỷ đồng, giá vốn tăng khiến lãi giảm trong nửa đầu năm

CTCP Tập đoàn Xây dựng Hòa Bình (mã chứng khoán: HBC) vừa công bố báo cáo tài chính quý II, theo đó, công ty đạt doanh thu thuần 4.080 tỷ đồng, tăng 28% so với cùng kỳ.

Giá vốn công ty tăng 32%, biên lợi nhuận gộp giảm, lợi nhuận gộp theo đó cũng giảm 31% còn 134 tỷ đồng. 

Trong quý, công ty có doanh thu tài chính tăng gần gấp đôi so với cùng kỳ, đạt 183 tỷ đồng, chủ yếu nhờ lãi bán các khoản đầu tư và lãi bán hàng trả chậm, chậm thanh toán. 

Bên cạnh đó, công ty cũng có hơn 52,3 tỷ đồng thu nhập khác từ hoạt động thanh lý tài sản cố định, vật tư, lãi chậm thanh toán và các hoạt động khác, trong khi cùng kỳ ghi nhận 5,8 tỷ đồng. 

Mặt khác, chi phí lãi vay của công ty tăng 90% so với cùng kỳ lên 148 tỷ đồng, kéo chi phí tài chính ghi nhận tăng gần 80% so với cùng kỳ năm trước. Bên cạnh đó, chi phí quản lý doanh nghiệp cũng tăng 31%, chủ yếu do tăng chi phí nhân viên. 

Qua đó, lợi nhuận sau thuế quý II của Xây dựng Hòa Bình đạt 50,3 tỷ đồng, giảm 14% so với cùng kỳ năm trước. 

Lũy kế nửa đầu năm, công ty đạt doanh thu thuần 7.062 tỷ đồng, tăng 30% và lợi nhuận sau thuế đạt 60,9 tỷ đồng, giảm 10%. 

Theo kế hoạch, Xây dựng Hòa Bình đặt mục tiêu lợi nhuận sau thuế 350 tỷ đồng. Như vậy, tính đến hết quý II, công ty đã hoàn thành 17,4% kế hoạch đề ra.

Trong nửa đầu năm, dòng tiền kinh doanh của công ty âm gần 1.365 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ dương gần 692 tỷ đồng, chủ yếu do các khoản phải thu tăng mạnh.

Tính tới thời điểm cuối quý II, các khoản phải thu trong cả ngắn hạn và dài hạn của công ty đạt 13.054 tỷ đồng, chiếm 72% trong tổng tài sản của công ty, trong đó có 5.298 tỷ đồng phải thu theo tiến độ khách hàng hợp đồng xây dựng và 5.582 tỷ đồng phải thu từ các khách hàng.   

Bên cạnh đó, công ty cũng tăng tiền chi đầu tư góp vốn và cho vay, mua công cụ nợ của các đơn vị khác, do đó, dòng tiền đầu tư của công ty âm 200 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ dương 20,6 tỷ đồng. 

Nhờ dòng tiền từ hoạt động tài chính 1.469 tỷ đồng từ đi vay, phát hành cổ phiếu, nhận vốn góp của chủ sở hữu, dòng tiền thuần trong kỳ của Xây dựng Hòa Bình còn âm 95,3 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ dương 133 tỷ đồng. 

Nợ tài chính của công ty tính tới cuối quý II cũng tăng 28% so với mức đầu năm, đạt 6.535 tỷ đồng, phần lớn là vay ngắn hạn từ các ngân hàng thương mại như BIDV (2.266 tỷ đồng), Vietinbank (1.286 tỷ đồng),... Con số tổng nợ tài chính này cũng cao gấp 1,7 lần vốn chủ sở hữu doanh nghiệp.

Tại thời điểm cuối quý II, tổng tài sản của công ty đạt 18.255 tỷ đồng, tăng 10% so với đầu năm. 

Giá trị tồn kho tại thời điểm cuối quý II ghi nhận 2.781 tỷ đồng, tăng 15% so với đầu năm, phần lớn là chi phí sản xuất kinh doanh dở dang cuối kỳ và tồn kho nguyên liệu, vật liệu xây dựng. Bên cạnh đó, công ty cũng có 226 tỷ đồng tồn kho hàng hóa bất động sản, giảm nhẹ so với đầu năm, gồm tồn kho từ ba lô đất tại Long Thới, Nhơn Đức, Tân Thới Nhất và ba căn hộ chung cư Lerman.  

Công ty cũng trích lập dự phòng giảm giá tồn kho hơn 27,3 tỷ đồng.